武侯產(chǎn)投公司債：勇闖天府之國的“金融軍”

時值2019年7月，公司主承銷的成都武侯產(chǎn)業(yè)發(fā)展投資管理集團(tuán)有限公司非公開發(fā)行公司債成功簿記發(fā)行，發(fā)行規(guī)模15億元，期限5年，主體評級AA+，票面利率5.30%，刷新了近一年來四川省內(nèi)同主體評級同類型產(chǎn)品利率新低。本次發(fā)行也是武侯產(chǎn)投首次登陸資本市場發(fā)行標(biāo)準(zhǔn)化債券產(chǎn)品，獲得了發(fā)行人的高度贊賞和認(rèn)可，亦為公司在西南地區(qū)開拓業(yè)務(wù)贏得口碑。

“量體裁衣”打造首次亮相

在挑戰(zhàn)中尋求突破，在嘗試中覓得機(jī)遇。在項目組丁磊看來，武侯產(chǎn)投項目最大的難點(diǎn)是產(chǎn)品的選擇，尤其考慮到發(fā)行人初次嘗試資本市場發(fā)債?！拔覀冋J(rèn)真研究后，選擇嘗試私募公司債，這與當(dāng)時各家金融中介的結(jié)論是截然不同的，但我們堅持自己的專業(yè)判斷，謹(jǐn)慎地對發(fā)行人業(yè)務(wù)模式、財務(wù)數(shù)據(jù)及募投項目等做仔細(xì)分析和梳理，并反復(fù)與監(jiān)管預(yù)審員溝通交流，終于交出了全額批復(fù)通過的優(yōu)異‘答卷’?！?/p>

項目成功發(fā)行合影

“競爭無處不在，項目申報及獲得批文后，每天拜訪發(fā)行人的金融機(jī)構(gòu)絡(luò)繹不絕，債市競爭真的非常激烈。”項目組回憶道，“審批過了，依然要開足馬力保持干勁。付出100倍的努力，取得10倍的優(yōu)勢，方可領(lǐng)先1步?！蹦愕冒俦杜?，才能在競爭中保持優(yōu)勢。

武侯產(chǎn)投對債市來說是 “新面孔”，如何讓投資者認(rèn)可？一邊對四川本地銀行和非銀機(jī)構(gòu)全方位詢價，一邊線下多次路演，充分展示發(fā)行人亮點(diǎn)和優(yōu)勢，最終吸引了大批投資人，并讓投資人對債券定價有了足夠的信心。乘風(fēng)破浪，他們在實踐中發(fā)揚(yáng)“華英十條”。

擦亮四川“金字招牌”

西南分公司自2020年9月18日成立起，取得了多項驕人的業(yè)績：在四川、重慶、云南、貴州等區(qū)域發(fā)行了多品種多只債券，合計融資66.3億元，其中四川地區(qū)實現(xiàn)融資38.9億元，占西南發(fā)行總量的近60%，為公司在西南區(qū)域踏出了一條特色發(fā)展之路。

立足四川、輻射西南。其實早在2015年，公司就在成都設(shè)立辦事處，竭力為四川省內(nèi)各級政府、企業(yè)提供資本中介服務(wù)，積極投身四川地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展，并持續(xù)幫助省內(nèi)企業(yè)解決融資難題、降低融資成本，促進(jìn)省內(nèi)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級。

“為家鄉(xiāng)發(fā)展助力，與有榮焉?！蔽髂戏止矩?fù)責(zé)人吉勛說。

西南分公司所在成都金融城

擁抱變化，方能行穩(wěn)致遠(yuǎn)

眼下債券市場競爭持續(xù)加劇，新政頻出，項目收費(fèi)大幅下降。面對資本市場發(fā)展的新格局和同業(yè)競爭壓力，項目組堅毅“破題”：擁抱變化?！皳肀ё兓?，在激流中發(fā)現(xiàn)更大的機(jī)遇”，項目組丁磊一語概括道，“回顧近年來的債券市場，政策調(diào)整一直是發(fā)展的主旋律，但是新產(chǎn)品、新業(yè)務(wù)總會不斷出現(xiàn)，在這個過程中，我們只有擁抱變化，才能及時把握機(jī)會，立于不敗之地?！?/p>

與此同時，行業(yè)低谷時，“挖河建墻積糧倉”。“在現(xiàn)階段較多客戶發(fā)行計劃受影響甚至停滯時，首先抓緊推進(jìn)已取得批文項目的銷售工作，爭取收入落地；其次積極跟進(jìn)政策動態(tài)，做好現(xiàn)有客戶溝通、維護(hù)工作，并努力開拓潛在客戶；最后主動保持與其他中介機(jī)構(gòu)、同行的持續(xù)交流，互通債券市場最新動態(tài)?！?/p>

蜀地錦繡，時代激流。華英證券作為勇闖天府之國的“金融軍”，將一如既往地秉持專業(yè)、卓越的綜合金融服務(wù)能力，助力優(yōu)質(zhì)企業(yè)登陸證券市場，服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展，踐行“特色投行、精品投行”金融使命。